Circle übertrifft Erwartungen dank starkem USDC-Wachstum
USDC-Transaktionen legten deutlich zu, während Circle auch Fortschritte bei Arc und neue institutionelle Unterstützung unter anderem von BlackRock, Visa und Mastercard meldete.
Wichtigste Erkenntnisse
- Circle übertraf im dritten Quartal die Erwartungen deutlich mit einem Nettogewinn von 226 Millionen Dollar und einem Umsatz von 865 Millionen Dollar.
- Das On-Chain-Transaktionsvolumen von USDC stieg um 49 % auf 13,9 Billionen Dollar, während der bereinigte Gewinn je Aktie bei 84 Cent lag.
- Circle startete Arc im Mainnet, kündigte die Übernahme von Tazapay an und streicht 5 % der Belegschaft.
Circle hat im dritten Quartal die Erwartungen der Analysten deutlich übertroffen, während die Nutzung von USDC weiter zunahm. Der Stablecoin-Emittent meldete einen Nettogewinn aus fortgeführten Aktivitäten von 226 Millionen Dollar (202 Millionen Euro), ein Plus von 5 % gegenüber dem Vorjahr, und sah Umsatz sowie Reserveerträge auf 865 Millionen Dollar (774 Millionen Euro) steigen.
USDC bleibt der Motor
Der wichtigste Wachstumstreiber war erneut die Nutzung von USDC. Das On-Chain-Transaktionsvolumen stieg um 49 % auf 13,9 Billionen Dollar (12,4 Billionen Euro). Damit zeigt Circle, dass der Stablecoin immer häufiger für Zahlungen und Abwicklungen am Kryptomarkt genutzt wird. Circle meldete außerdem einen bereinigten Gewinn je Aktie von 84 Cent, deutlich über den erwarteten 37 Cent.
Auch der Umsatz lag klar über den Schätzungen. Analysten rechneten mit 778 Millionen Dollar (696 Millionen Euro), doch Circle lag mehr als 11 % darüber. Ein Teil dieser Einnahmen stammte aus dem privaten Vorverkauf von ARC, dem nativen Token der Arc-Blockchain von Circle.
Arc und Tazapay im Fokus
Circle nannte den öffentlichen Mainnet-Start von Arc als einen der wichtigsten Punkte des Quartals. Arc ist eine Layer-1-Blockchain, die auf Finanzmärkte und schnelle Geldbewegungen ausgerichtet ist. Laut dem Unternehmen werden die Gas Fees in USDC bezahlt, sodass Nutzer mit einem stabileren und besser planbaren Kostenmodell arbeiten.
Der Start zog auch große Akteure an. Circle verwies auf mehr als 100 institutionelle und Ökosystem-Builder, die beteiligt waren, darunter BlackRock, Visa und Mastercard als Founding Validatoren. Außerdem meldete das Unternehmen die vereinbarte Übernahme des singapurischen Zahlungsnetzwerks Tazapay sowie eine Investition von 100 Millionen Dollar (89,5 Millionen Euro) durch die Krypto-Exchange Binance.
Restrukturierung neben dem Wachstum
Gleichzeitig kündigte Circle einen Abbau von 5 % der Belegschaft an. Dafür verbuchte das Unternehmen im dritten Quartal Restrukturierungskosten von 9,1 Millionen Dollar (8,1 Millionen Euro). Circle sagte, die Entlassungen sollten die Organisation besser auf das Geschäftsmodell ausrichten.
Für europäische Kryptobeobachter ist vor allem relevant, dass Circle mit USDC eine der größten Stablecoins am Markt weiter ausbaut. Die Kombination aus starkem Transaktionswachstum, neuer Infrastruktur über Arc und zusätzlicher institutioneller Beteiligung könnte wichtig dafür sein, wie Stablecoins in breiteren Zahlungsströmen genutzt werden. Auch der jüngste Druck auf das USDC-Modell zeigt, dass Circle seine Position aktiv verteidigen muss, während Rivalen versuchen, Partner und Reserveerträge abzuziehen.