BIS testuje tokenizowane płatności z JPMorgan i Citi

Pilotaż obsłużył rzeczywiste płatności transgraniczne w sześciu walutach z wykorzystaniem tokenizowanych rezerw banku centralnego i depozytów bankowych. W ten sposób BIS i 28 banków, w tym JPMorgan i Citi, testują nową warstwę rozliczeniową.

Najważniejsze informacje

• BIS w ramach Project Agorá przeprowadził test rzeczywistych płatności transgranicznych z wykorzystaniem tokenizowanych pieniędzy wspólnie z 28 bankami, w tym JPMorgan, Citi i UBS.
• Pilotaż objął około 1 $ miliona (0,9 € miliona) w sześciu walutach, a płatności rozliczano średnio w około 80 sekund.
• Test opierał się na tokenizowanych rezerwach banku centralnego i depozytach banków komercyjnych, pokazując, że tokenizacja jest rozpatrywana jako element podstawowej infrastruktury finansowej.

Bank for International Settlements wraz z dużymi bankami międzynarodowymi sprawdził w praktyce, jak mogą działać transgraniczne płatności oparte na tokenizowanych pieniądzach. W ramach Project Agorá 28 banków, w tym JPMorgan, Citi i UBS, obsłużyło transakcje w sześciu walutach. To pokazuje, że tokenizacja coraz wyraźniej wychodzi poza eksperymentalne zastosowania w świecie krypto i zaczyna być postrzegana jako potencjalny element kluczowej infrastruktury finansowej.

Co testował Project Agorá

Według BIS pilotaż obejmował transakcje real-value o łącznej wartości około 1 $ miliona (0,9 € miliona), rozliczane w dolarze amerykańskim, euro, funcie brytyjskim, jenie japońskim, franku szwajcarskim i wonie południowokoreańskim. W testach wykorzystano tokenizowane rezerwy banku centralnego oraz depozyty banków komercyjnych do rozliczania płatności firmowych, międzybankowych i walutowych.

Średni czas finalizacji płatności wyniósł około 80 sekund. Warto przy tym podkreślić, że prototyp nie był bezpośrednio podłączony do istniejącej infrastruktury płatniczej banków, ale według BIS mógł działać równolegle z tymi systemami. Dla instytucji szukających szybszych rozliczeń bez natychmiastowej przebudowy całego back office to istotny sygnał.

Dlaczego to ma znaczenie dla banków

Project Agorá wpisuje się w szerszy trend, w którym stablecoiny i tokenizowane aktywa zyskują coraz większe znaczenie w sektorze finansowym. Zarządzający aktywami już wprowadzają tokenizowane fundusze rynku pieniężnego i fundusze private credit, a stablecoiny są coraz częściej wykorzystywane do płatności transgranicznych oraz operacji treasury.

Duże banki również szukają sposobów na unowocześnienie tej warstwy infrastruktury. Swift test blockchain-ledger z 17 dużymi bankami pokazuje, że podobne pilotaże są już prowadzone wokół całodobowych płatności transgranicznych z wykorzystaniem tokenizowanych depozytów.

Pilotaż dobrze pokazuje też różnicę między tokenizowanymi pieniędzmi bankowymi a stablecoinami emitowanymi przez prywatne podmioty, takie jak Circle i Tether. Zamiast prywatnej waluty działającej na osobnej infrastrukturze mamy tu tokenizowane rezerwy banku centralnego i depozyty banków komercyjnych oparte na modelu wspólnej księgi, zaprojektowanym tak, by w jednym zapisie ujmować zarówno własność, jak i status płatności.

Znaczenie dla europejskich czytelników

Dla europejskich obserwatorów rynku krypto i finansów szczególnie ważne jest to, że banki centralne i duże banki komercyjne testują tokenizację w środowisku bardzo zbliżonym do realnego rynku. Akcent nie pada tu na spekulację, lecz na rozliczenia, przejrzystość i interoperacyjność między istniejącymi systemami a nowymi cyfrowymi szynami płatniczymi.

BIS określa Project Agorá jako jedną z kilku inicjatyw tokenizacji hurtowej, które badają, w jaki sposób cyfrowe pieniądze mogą unowocześnić podstawową infrastrukturę rynków międzynarodowych. Dzięki temu pilotaż jest interesujący dla wszystkich, którzy śledzą, jak technologia blockchain stopniowo przesuwa się z zastosowań typowych dla krypto do regulowanej infrastruktury finansowej.