W tym tygodniu będzie to ważne dla kryptowalut i Bitcoina
Ethereum zaczyna przechodzić na proof-of-stake, EBC ogłasza najważniejszą stopę procentową, a szef Fed pojawia się.
Ethereum zaczyna przechodzić na proof-of-stake, EBC ogłasza najważniejszą stopę procentową, a szef Fed pojawia się. Inwestorzy powinni zwrócić uwagę na te dane gospodarcze i finansowe.
Po lekkiej stabilizacji na początku tygodnia, częściowo dzięki wyższzzemu od oczekiwań zaufaniu konsumentów CB w USA, amerykański rynek finansowy osunął się na koniec sesji, ponownie wykazując słabszy trend. Wyższy niż oczekiwano wzrost indeksu cen konsumentów (CPI) w strefie euro o 9,1 punktu procentowego potwierdza utrzymującą się wysoką inflację w Europie. Fakt, że wskaźniki PMI EMI w USA również okazały się silniejsze od prognoz, prawdopodobnie będzie korzyścią dla przedstawicieli dwóch głównych banków centralnych, Fed i EBC. Lepsze od prognoz dane fundamentowe w połączeniu z utrzymującą się wysoką inflacją skłonią dwóch najważniejszych globalnych bankierów centralnych, szefa Fed Jerome’a Powella i szefa EBC Christine Lagarde, do utrzymania planowanych podwyżek stóp na najbliższych posiedzeniach banków centralnych we wrześniu. Spadkowe ruchy cen w ostatnim tygodniu handlowym doprowadziły również do korekty cen na rynku kryptowalut.
Rynek kryptowalut okazuje się bardziej odporny, niż się spodziewano
Fakt, że Bitcoin (BTC) i Ethereum (ETH) poradziły sobie w tej trudnej sytuacji stosunkowo dobrze, mimo negatywnego zakończenia notowań Nasdaq, jest pozytywny. Mimo że cena bitcoina przez ostatnie siedem dni handlowych utrzymywała się w wąskim przedziale między 19 500 USD a 20 500 USD, sukcesywnie tworzyła wyższe dołki i na razie nie chce odpuszczać poziomu psychologicznego 20 000 USD. Cena etheru była jeszcze bardziej odporna na groźbę korekty cen. W oczekiwaniu na uruchomienie „The Merge” 6 września, inwestorzy nadal spekulują na ponowną zwyżkę ceny Ethereum aż do zakończenia przejścia od proof-of-work do proof-of-stake.
Wszystkie oczy zwrócą się w nadchodzącym tygodniu handlowym na czwartek 8 września. Europejski Bank Centralny ogłosi wtedy swoją decyzję w sprawie kluczowej stopy procentowej. Ponieważ prezes Fed Powell pojawi się na ekranach w czwartek po południu, możemy spodziewać się wysokiej zmienności. W kolejnym przeglądowym artykule można przeczytać, jakie inne dane gospodarcze z eurostrefy i USA prawdopodobnie wpłyną na ruchy cen Bitcoin, Ethereum i innych aktywów w nadchodzący tydzień handlowy.
Indeks PMI ISM dla amerykańskiego sektora usług w zasięgu na początku tygodnia
Ponieważ giełdy w USA są dziś, poniedziałek 5 września, nieczynne z powodu święta, publikacje danych rozpoczynają się we wtorek. 6 września o godz. 16:00 (CET) opublikowane zostaną nowe dane ISM Purchasing Managers' Index dla sektora usług. Analitycy oczekują wartości 55,5 dla sierpnia, po 56,7 wcześniej. Jeśli dane będą wyższe od prognozowanych, tak jak ostatnio w przypadku przemysłu przetwórczego, amerykańska Fed prawdopodobnie potwierdzi swoją politykę dalszych podwyżek stóp. Wartość poniżej progu 50 mówiłaby o kurczeniu się aktywności gospodarczej. Spadek indexu PMI może skłonić szefa Powella do ponownego oceny agresywnej polityki monetarnej przedstawionej na ostatnim spotkaniu Jackson Hole. Bardziej defensywne podejście Fed prawdopodobnie pozytywnie wpłynie na amerykański rynek akcji i cenę bitcoina, przynajmniej w pierwszej reakcji.
Również we wtorek rozpocznie się pierwsza część fuzji jednej z największych kryptowalut, Ethereum. Jeśli fuzja Beacon chain z siecią Ethereum mainnet przebiegnie bez większych problemów, powinna mieć pozytywny wpływ na dynamikę cen Ethereum. Jeśli jednak, na co liczono, wystąpi opóźnienie spowodowane nieprzewidzianymi błędami, inwestorzy mogą ponownie przemyśleć swoją strategię inwestycyjną w Ethereum. Cena Ether prawdopodobnie ucierpi wskutek rosnącej presji sprzedaży.
Pojedynek w czwartek
W czwartek 8 września inwestorzy najpierw skierują spojrzenia na Brukselę o 14:15 (CET). EBC ogłosi decyzję w sprawie kluczowej stopy procentowej, a także stopy depozytowej. Od Jackson Hole inwestorzy oczekują podwyżki stóp o 100 punktów bazowych, a nie tylko 50 punktów bazowych, jak doniesiono ostatnio. Stopa depozytowa prawdopodobnie zostanie podniesiona ponownie o 50 punktów bazowych do 0,50%. Kilka tygodni wcześniej analitycy rynkowi oczekiwali podwyżki o jedynie 25 punktów bazowych. Pod ostatnią decyzją EBC Lagarde zaskoczyła ekspertów podwyżką o 0,5 punktu procentowego.
Wobec ostatniego, silniejszego niż oczekiwano wzrostu inflacji w strefie euro z 8,9% do 9,1%, szefowa Lagarde uważa, że konieczne są znaczne ruchy w górę stóp. Dostosowania stóp, które będą silniejsze niż oczekiwali uczestnicy rynku, powinny doprowadzić do odbudowy słabnącego kursu euro wobec dolara amerykańskiego. Należy jeszcze zobaczyć, czy lekka konsolidacja dolara amerykańskiego wystarczy, by zainicjować odbicie ceny bitcoina. Inwestorzy kryptowalutowi powinni cierpliwie obserwować pierwszą reakcję cen po publikacji najważniejszej decyzji w sprawie stóp, ponieważ często bywa ona odwrotna do oczekiwań, jak miało miejsce w zeszły piątek przy raporcie NFP z rynku pracy w USA.
Krótkoterminowe konferencje prasowe prezesów banków centralnych w zasięgu wzroku
Również perspektywa konferencji prasowej przewodniczącego Fed Jerome’a Powella jest istotna dla uczestników rynku, planowana na krótki termin. Jak podają różne kalendarze gospodarcze, Lagarde pojawi się ponownie przed kamerami o 16:15 (CET), mimo że presja w Europie nadal jest obecna. Od czwartku po południu można spodziewać się znacznie większej zmienności.
Szczyt UE zamyka drugi tydzień handlowy we wrześniu
W piątek 9 września rozpoczyna się szczyt UE w Brukseli o godzinie 12:00 czasu środkowoeuropejskiego. Przedstawiciele państw członkowskich spotkali się po raz ostatni 26 marca 2021 r. w celu omówienia bieżących problemów UE i ewentualnych rozwiązań. W szczególności konferencja prasowa po szczycie prawdopodobnie doprowadzi do większych ruchów cen na rynku walutowym i na giełdach. Silne ruchy cen na europejskich giełdach mogą również wpłynąć na rynek kryptowalut.
