Las wallets digitales ganan terreno frente a la banca, según Steakhouse

Steakhouse apunta a un cambio hacia wallets que integren stablecoins, ahorro y pagos en una sola app. Standard Chartered y Visa también detectan esa tendencia, mientras los bancos ajustan su infraestructura de pagos.

Puntos clave

• El cofundador de Steakhouse Financial, Adrian Cachinero, sostiene que las generaciones más jóvenes podrían no llegar a abrir nunca una cuenta bancaria tradicional.
• Las wallets digitales avanzan con rapidez en todo el mundo y cada vez se usan más para ahorrar, invertir y hacer pagos cotidianos.
• Standard Chartered prevé un escenario en el que las wallets integren efectivo, stablecoins, cripto y depósitos tokenizados de varios proveedores.

La banca tradicional se enfrenta a una competencia cada vez más visible por parte de las wallets digitales, según distintos actores del sector cripto y de pagos. Adrian Cachinero, cofundador de Steakhouse Financial, cree que su hija, que tiene un año y medio, quizá nunca necesite abrir una cuenta bancaria convencional, ya que las generaciones más jóvenes tenderán a gestionar el dinero, el ahorro y los pagos desde aplicaciones digitales.

La wallet como punto de partida financiero

Steakhouse Financial administra más de 4$ mil millones (3,5€ mil millones) en vaults basadas en blockchain, donde los usuarios pueden depositar stablecoins, generar rendimiento y conservar el control sobre sus activos. La propuesta encaja con una transformación más amplia: las wallets digitales ya no funcionan solo como un medio de pago, sino también como un entorno para ahorrar, invertir y realizar operaciones financieras del día a día.

Ese cambio no es aislado. Las wallets digitales crecen con fuerza en todo el mundo y se utilizan cada vez más para pagos electrónicos en la vida cotidiana. Ante ello, los bancos están incorporando funciones de wallet en sus aplicaciones, al tiempo que deben actualizar su infraestructura para sostener esa nueva capa de confianza digital.

Cachinero recalcó que no espera una desaparición de los bancos. A su juicio, lo que está cambiando es la expectativa de los usuarios que han crecido en un entorno digital: los servicios financieros deben operar en internet con la misma naturalidad que cualquier otra herramienta digital.

Stablecoins y bancos, lado a lado

Standard Chartered también observa este desplazamiento hacia las wallets. El banquero Naveen Mallela planteó un futuro en el que los usuarios concentren en una sola wallet efectivo, depósitos tokenizados, stablecoins, cripto y fondos de distintos proveedores. No obstante, aclaró que se trata de su visión personal y no de la posición oficial del banco.

Mallela considera que las stablecoins y los depósitos tokenizados emitidos por bancos cumplirán funciones diferentes. En su opinión, las stablecoins encajan mejor en pagos minoristas y remesas, mientras que los depósitos tokenizados pueden aportar más valor en pagos mayoristas e institucionales. Esta lectura coincide con la dinámica actual del sistema de pagos, donde muchas transferencias internacionales siguen pasando por cuentas bancarias, mientras que las stablecoins pueden moverse entre wallets las 24 horas del día.

Visa informó en el periodo más reciente de 6,6$ mil millones en volumen en 132,4 millones de transacciones minoristas con stablecoins. Además, Standard Chartered prevé que la circulación de stablecoins podría alcanzar en 2028 unos 2$ billones (1,7€ billones), mientras que las compras impulsadas por agentes en el comercio electrónico podrían pasar del 1% en 2025 al 12% en 2029, según el banco.

Por qué esto es relevante

Para los lectores europeos del sector cripto, este cambio es especialmente relevante porque la frontera entre los exchanges de cripto, los bancos y las aplicaciones de pago se vuelve cada vez más difusa. Binance también detecta este movimiento entre sus clientes y busca ampliar su oferta hacia los pagos y otros servicios financieros mediante una super app. Al mismo tiempo, sigue abierta la cuestión de hasta qué punto pueden convivir en la práctica la autocustodia y la infraestructura bancaria regulada, sobre todo ahora que las stablecoins se usan cada vez más para pagos y liquidación.